Фигуры технического анализа в трейдинге: виды и применение

Фигуры технического анализа — это графическое отображение ситуации на рынке. Их также называют паттернами.

Паттерн — какой-либо повторяющийся элемент. Термин используется в различных сферах, таких как искусство, философия, экономика, и т.д.

В трейдинге паттернами называют основные, наиболее часто встречающиеся модели поведения цен. Распознавая паттерны и закономерности их возникновения, трейдеры могут прогнозировать, как цена изменится в будущем. В результате таких наблюдений возник метод технического анализа. Он широко применяется в торговле на фондовых рынках и биржах, включая Форекс.

В этой статье мы разберем классические паттерны технического анализа: объясним логику их формирования на конкретных примерах, расскажем, что они означают и поделимся приемами их правильного понимания. ✅

Типы фигур технического анализа

Фигуры технического анализа можно разделить на три вида:

• Фигуры, сигнализирующие об изменении тренда —паттерны разворота;
• Фигуры, предупреждающие о продолжении тренда после некоторой остановки — паттерны продолжения;
• Двусторонние паттерны, обнаружение которых говорит о возможном движении цены как вверх, так и вниз.

Существует также ряд базовых терминов, используемых в методике чтения графиков:

• Трендовое движение – это выраженное направление движения рынка. Если свечи при этом длинные, значит покупатели контролируют рынок. Короткие свечи, наоборот, свидетельствуют о слабой покупательской активности.
• Откат – это движение цены против тренда. Если свечи при этом длинные, это значит, что давление против тренда усиливается, а если короткие – тенденция роста, вероятно, продолжится.
• Точки разворота – это пики колебаний или точки на графике, где цена выполняет разворот. Эти точки помогают понять, в каком тренде находится рынок. Так, если цена делает делает высокие максимумы и минимумы, это означает, что рынок пребывает в восходящем тренде, если более низкие – в нисходящем.

Двойная вершина и Двойное дно (Double top & Double bottom)

“Двойная вершина” и “двойное дно” — фигуры трейдинга, сообщающие об изменении тренда.

“Двойная вершина” (как и “двойное дно”) состоит из трех частей: первый пик, второй пик и линия шеи.

Данный паттерн формируется тогда, когда цена достигает нового пика, уходит вниз, после чего опять достигает вершины, но не может пробить максимум предыдущего пика. Затем график снова опускается, достигая отметки ниже уровня шеи (локального минимума).

Прорыв линии шеи может означать высокую активность продавцов и, как следствие, дальнейшее снижение цены.

Суть в том, что “быки” больше не в состоянии поддерживать восходящее движение тренда, в результате чего цена начинает снижаться. Возникновение двух минимумов, где последующий ниже предыдущего, приводит к нисходящему тренду.

“Быки” и “медведи” – общепринятое обозначение участников рынка. “Быки” зарабатывают на повышении цен, а “медведи” – на понижении.

При возникновении двойной вершины рекомендуются продажи активов. Но будьте внимательны: не все случаи появления данного паттерна ведут к снижению рынка. Если двойная вершина находится в сильном восходящем тренде, то цена, вероятно, продолжит расти.

Рекомендуется также оценивать расстояние, возникающее между вершинами графика: большие расстояния говорят о том, что с момента предыдущего пика прошло большое количество времени. Это значит, что многие трейдеры начнут продажи именно с этого уровня.

Двойное дно – зеркальная двойной вершине фигура. Данный паттерн можно увидеть, когда при нисходящем тренде цена достигает очередного минимума, затем уходит вверх и снова идет вниз, но не преодолевает уже достигнутого значения.

Прорыв уровня шеи, в данном случае, говорит о вероятном росте цены в ближайшее время.

Тройное дно

Данный паттерн выглядит как три углубления, которые располагаются приблизительно на одном уровне: через две находящиеся между ними точки максимума проходит линия основания фигуры. 🚩

“Тройное дно” может сигнализировать об окончании нисходящего тренда. Это происходит, когда после возникновения второго дна появляются продавцы, стремящиеся заработать на падении цены. Но если продаж происходит немного, цена начинает расти.

Закругленные дно и вершина

Данные паттерны часто свидетельствуют об окончании одного тренда и начале другого.

“Закругленное дно” на графике выглядит как буква »U», в связи с чем эту фигуру часто называют »блюдце». “Блюдце” формируется в результате продолжительного нисходящего движения цены. Она консолидируется в определенном диапазоне, после чего начинает расти, пробивая в конце концов уровень шеи.

Этот момент считается удачным для открытия позиции на покупку.

“Закругленная вершина”, в свою очередь, больше похожа на перевернутую букву »U» (также — »перевернутое блюдце»). Возникновение этой фигуры свидетельствует о развороте восходящего тренда и вероятном начале нисходящего.

Совершать сделки в данном случае нужно на основании линии шеи: после того, как цена пробьет эту линию, можно открывать позицию на продажу.

Трубовидные дно и вершина

К паттернам разворота тренда относятся такие фигуры, как “трубовидное дно” и “трубовидная вершина”. 🚩

Трубовидная вершина/Трубовидное дно (от англ.– «Pipe Top/Pipe Bottom») – это паттерн, представляющий собой пару из ценовых спайков, расположенных рядом друг с другом.

Спайки – это стремительное движение цены в определенном направлении, сопровождающееся таким же резким откатом к предыдущему уровню. Появление спаек часто предвещает разворот тренда.

Образующиеся в результате спаек фигуры внешне напоминают трубу: на медвежьем рынке они создают дно, а на бычьем – вершину.

Суть в том, что доминирующие трейдеры предпринимают последнюю попытку повлиять на цену, но тут же встречают сопротивление – возникает такая же большая свеча в другом направлении. Это, в свою очередь, является признаком разворота.

Голова и плечи

Довольно распространенная разворотная фигура. Такая модель возникает, когда восходящий тренд сменяется нисходящим. Она состоит из трех пиков, где “голова” – самая высокая точка на графике, а “плечи” находятся приблизительно на одном уровне и образуют линию “шеи”.

Принято считать, что в идеальной модели линия “шеи” имеет небольшой восходящий наклон.

На графике ниже можно увидеть следующее:

• Рынок движется в восходящем тренде. Цена достигает новых максимальных и минимальных значений;
• Цена не достигает нового максимума, а движение тренда ослабевает. Однако если минимум цены не пробит, она продолжает движение вверх;
• Цена опускается ниже минимума.

Продажи рекомендуется открывать во время пробития линии шеи или после того, как цена снова откатится к этому уровню.

Обратная голова и плечи

Фигура является зеркальным отображением предыдущего паттерна. Она означает, что покупатели становятся сильнее и могут влиять на рост цены, т.е. свидетельствует о начале бычьего тренда на бирже.

Обратная голова и плечи – это совокупность трех минимумов, где средний и самый низкий является “головой”, а два промежуточных считаются линией “шеи”.

Покупки рекомендуется открывать во время пробития линии шеи или после того, как цена снова откатится к этому уровню.

Вымпел

Эта фигура похожа на небольшой симметричный треугольник. Является паттерном продолжения тренда.

После мощного импульса рынок останавливается и застывает на какое-то время. Затем цена начинает стремительное движение с четко ограниченным диапазоном, в результате чего образуется фигура, похожая на вымпел.

На схеме ниже указаны основные элементы паттерна:

• Импульс (древко) — движение, предшествующее образованию Вымпела.
• Консолидация (полотнище) — ценовой диапазон, образующий паттерн.

Формирование паттерна происходит по следующей схеме: импульс -> консолидация -> импульс.

Вымпел может быть как медвежьим, так и бычьим.

Эксперты предлагают открывать позиции на стадии образования вымпела. Это связано с тем, что предполагаемый вектор пробития известен заранее. Рекомендуется подождать, когда цена упадет до нижней границы вымпела при восходящем тренде или поднимается к верхней при нисходящем, а затем — отскочит от этого уровня. 🚩

Флаг

По сути, флаг является аналогом вымпела. Разница в том, что линии фигуры не сужаются, а идут параллельно друг к другу.

Флаг (как и вымпел) – это пауза в движении тренда. В это время трейдеры набираются сил чтобы продолжить торговлю.

Гребень

Зачастую на рынке возникает ситуация, когда непосредственно перед падением цена очень резко растет или, наоборот, падает. Такую модель можно часто встретить на фондовом рынке. Она называется “гребень”.

“Гребень” может быть двух типов: восходящий и нисходящий.

“Восходящий гребень” напоминает латинскую букву J. Для возникновения восходящего гребня должно произойти следующее: резкий скачок цены, консолидация (формируется так называемое блюдце) и еще один резкий скачок.

“Нисходящий гребень” возникает в обратной ситуации: резкое падение цены, консолидация и снова резкое падение.

Оба пика в паттерне “гребень” должны находиться на разном уровне. В противном случае, это может оказаться другими моделями, такими как “чаша с ручкой” или “двойная вершина”.

Прямоугольник

“Прямоугольник” возникает в момент временного колебания цены между уровнями поддержки и сопротивления. Это простой и довольно часто встречающийся паттерн, предвещающий продолжение тренда.

Формирование прямоугольника занимает продолжительное время: от одного месяца до полугода. Прямоугольник меньшего размера трактуется как фигура “флаг”.

Прямоугольник может быть как бычьим, так и медвежьим.

Медвежий прямоугольник

При медвежьем прямоугольнике нужно следить за уровнем поддержки: чем больше пробитий, тем сильнее будет движение цены вниз.

Бычий прямоугольник

При возникновении бычьего прямоугольника следите за уровнем сопротивления: чем оно выше, тем сильнее будет восходящий тренд.

Суть в том, что прорыв уровня рынок воспринимает как возобновление тенденции, а сам прямоугольник – как временную остановку. В такой ситуации на рынке появляются новые трейдеры. Они открывают позиции по тренду, тем самым поддерживая уже существующее движение.

Эксперты советуют торговать в сторону пробития паттерна: покупка рекомендуется, если цена закрывается над уровнем сопротивления, продажа – если цена закрывается ниже уровня поддержки. 🔥

Блюдце

“Блюдце (зонтик)” является разворотной фигурой и встречается нечасто. Может служить началом восходящего тренда и нисходящего (перевернутое блюдце или зонтик).

“Блюдце” формируется при низкой волатильности рынка: цена постепенно достигает дна или пика, а затем также постепенно разворачивается в обратную сторону.

Открытие позиций рекомендуется по завершении отрисовки фигуры: в тот момент, когда цена закрывается выше края блюдца.

Ромб (бриллиант)

Ромб является паттерном разворота. Встречается редко и почти всегда предвещает смену тенденции.

“Ромб” формируется на пиках графика в течение восходящего или нисходящего тренда.

По сути, происходит образование двух треугольников: расходящегося и симметричного, которые впоследствии образуют фигуру, напоминающую ромб.

Если «Ромб» образован на максимумах графика в ходе восходящего тренда – рекомендуются продажи после пробития уровня поддержки. Если паттерн сформировался на минимумах графика по ходу нисходящего тренда, то после пробития линии сопротивления рекомендуются покупки.

Клин

Клин является паттерном разворота. Он формируется на пиках и минимумах цены между двумя сходящимися уровнями поддержки и сопротивления.

“Клин” напоминает фигуру «треугольник». Главным отличием является наклон фигуры в одном направлении.

Пробитием клина считается выход цены в сторону, обратную его наклону.

“Клин” может быть восходящим и нисходящим.

Восходящий клин

По сути, “восходящий клин” – это череда повышающихся пиков и повышающихся минимумов. В отличие от обычного восходящего тренда, диапазон колебаний при восходящем клине снижается. Динамика рыночной ситуации завершается образованием медвежьей тенденции.

Считается, что при восходящем клине создаются хорошие условия для продажи: открывать короткую позицию лучше в момент пробития или дождаться, пока цена отскочит от нижней границы.

Нисходящий клин

Направление нисходящего клина диаметрально противоположно направлению восходящего. Паттерн формируется в результате последовательно понижающихся пиков и минимумов (одновременно с уменьшающимся диапазоном колебаний).

Может возникнуть в результате бычьего и медвежьего трендов.

Возникновение нисходящего клина сигнализирует о хороших условиях для покупки активов: как для восходящего тренда, так и для нисходящего. Сигналом к открытию длинной позиции служит момент, когда цена пробивает верхний уровень клина.

Треугольник

Это один из наиболее значимых паттернов технического анализа.

Выделяют три типа треугольников: восходящий, нисходящий и симметричный.

Восходящий треугольник

“Восходящий треугольник” формируется между восходящей линией поддержки и горизонтальной линией сопротивления. Является паттерном продолжения.

Возникновение восходящего треугольника означает, что уровень сопротивления на рынке ослабевает: достигая его, цена совершает отскок на меньшую дистанцию.

Прорыв восходящего треугольника сигнализирует о продолжении бычьего тренда.

После пробития ценой уровня сопротивления рекомендуется покупка активов.

Нисходящий треугольник

Это фигура, сигнализирующая о продолжении нисходящей тенденции. Нисходящий треугольник возникает между горизонтальной линией поддержки и нисходящим уровнем сопротивления.

После пробития ценой уровня поддержки рекомендуется продажа активов.

Симметричный треугольник

“Симметричный треугольник” формируется между двумя сходящимися линиями сопротивления и поддержки. Может быть паттерном как разворота, так и продолжения тренда, что связано с опасениями трейдеров: они не знают, как поведет себя рынок, и поэтому не спешат открывать позиции.

Прорыв границ треугольника влечет за собой существенный наплыв денег на рынок и активное развитие тренда.

Эксперты выделяют такое явление, как ложный прорыв. Объемы торгов при ложном прорыве не растут, а наоборот – падают.

Торговать лучше в направлении пробития паттерна: если цена закрывается выше уровня сопротивления – рекомендуется покупка, а если цена преодолевает линию поддержки – продажа.

Чашка с ручкой

Фигура продолжения бычьего тренда. Часто используется для открытия длинных позиций.

Для образования этого паттерна необходимы: резкий рост цены, после чего происходит небольшая коррекция и формируется элемент фигуры, называемый «чашкой». Затем цена еще немного растет и снова корректируется, образуя элемент, похожий на ручку. В конце концов, цена вновь начинает свой рост и поднимается еще выше.

Достоверной фигуру можно считать тогда, когда глубина чаши составляет 1/3-2/3 от первоначального восходящего движения.

Открывать позиции на покупку лучше в момент, когда цена пробивает верхнюю трендовую линию ручки.

Гэпы

Распространенный паттерн, особенно часто встречающийся на фондовом рынке. “Гэп” возникает в ситуации большого разрыва между ценой закрытия одного дня и ценой открытия следующего.

В периоды усиленной волатильности рынка можно также наблюдать внутридневные гэпы.

На графике ниже можно увидеть ряд гэпов, сформированных в течение нескольких месяцев.

Торговля гэпов – это довольно простая система покупки акций в шорт или в лонг. Необходимо находить акции, в которых происходит гэп по отношению к предыдущему дню, и наблюдать за ними в первый час торгов. Затем нужно определить диапазон торговли: пробой верхней границы этого диапазона является сигналом для покупки, выход вниз — сигналом для ухода в шорт. 🚩

Дракон

Является паттерном разворота и состоит из 5 элементов:

• Голова;
• Передние лапы;
• Задние лапы;
• Горб;
• Хвост.

Элемент “хвост” образуется уже после подтверждения паттерна, когда цена пробивает линию тренда, соединяющую голову дракона и его горб. Внешне “дракон” напоминает паттерны “двойное дно” и “двойная вершина”.

Основная разница заключается в том, что хвост дракона подает сигнал разворота тренда раньше, чем прорыв линии шеи этих моделей.

Лапы дракона могут располагаться на разных уровнях, чего не происходит при паттернах “двойное дно” и “двойная вершина”.

Как и в случае с другими разворотными фигурами, можно выделить две разновидности данного паттерна:

• Бычий дракон, сигнализирующий о смене нисходящего тренда на восходящий;
• Медвежий или перевернутый дракон, говорящий о смене восходящего тренда на нисходящий.

Сделки рекомендуется открывать по завершении образования паттерна, в данном случае – после образования хвоста.

Длинный остров

Существует ряд паттернов, которые относят к стратегическим инструментам долгосрочной торговли. Одной из таких фигур является “длинный остров” – участок графика, с обеих сторон окруженный гэпами.

Чтобы убедиться, что вы “попали на остров”, нужно идентифицировать ряд его признаков:

• Неровные и широкие гэпы, расположенные на различных уровнях;
• U-образный график объема торгов;
• Для анализа ситуации следует выбирать временные интервалы в 2-3 месяца (на коротких интервалах эта фигура вообще не используется).

Некоторые особенности торговли при обнаружении острова:

Возможность получения высокого результата выше в том случае, когда остров образовался в начале нового тренда;

Если второй гэп полностью закрыт, то лучше воздержаться от торговли, а в случае обнаружения внутри острова других маленьких островков – ждать завершения тренда.

Скоростные линии

Является паттерном разворота. Образуется постепенным смещением трендовой линии под определенным углом и с возрастающей скоростью.

По сути, это трендовые линии, разделяющие движение цены на симметричные части.

Точкой отсчета является пик предыдущего тренда. Вектор скоростных линий можно определить проведением вспомогательной линии от точки отсчета до линии сопротивления. Затем этот отрезок нужно поделить на размеры поменьше — 2/3, 1/2 и 1/3 длины основной линии. Далее через точки на вспомогательной линии нужно провести три прямые. Это и есть “скоростные линии”.

Пробой третьей линии может быть сигналом к покупке, если происходит разворот восходящего тренда, или сигналом к продаже, когда наблюдается разворот нисходящего тренда. ✅

Методы применения фигур технического анализа

Не все паттерны однозначно подходят для трейдинга: вы можете распознать две похожие фигуры, но только одна из них в текущей ситуации будет применима для входа на рынок.

Вот несколько важных вещей, на которые в техническом анализе стоит обращать внимание:

• Тренд;
• Значимая область;
• Консолидация.

Тренд

Неплохой способ извлекать максимум прибыли – вести торговлю по тренду.

Чтобы войти в рынок в восходящем тренде можно использовать паттерн “бычий флаг”.

Для входа на рынок в нисходящем тренде подходит фигура “медвежий флаг”.

Значимая область

Позиции лучше открывать от значимой ценовой области. Такой областью может быть, например, уровень сопротивления и поддержки.

Поддержка – это область, где потенциально может возникнуть давление покупателей.

Так, модель “перевернутые голова и плечи” демонстрирует, что покупатели становятся сильнее и могут толкнуть цену еще выше.

Консолидация

Если вы торгуете на пробой фигуры (например, двойного дна), то при открытии позиции следует соблюдать осторожность: закрытие позиций покупателями и открытие продавцами шортов может привести к образованию ложных пробоев.

Чтобы торговать на пробой, надо дождаться плотной консолидации около уровня. Это может обеспечить удачное соотношение риска и прибыли, так как у вас возникнет логичный момент для размещения стоп-лосса.

Чем дольше цена остается ниже уровня сопротивления, тем больше трейдеров открывают короткие позиции, размещая свои стоп-лоссы за уровнем. В случае пробоя эти стопы сработают, что придаст движению цены больший импульс.

Плюсы и минусы применения фигур технического анализа в трейдинге

Технический анализ является надежным инструментом, особенно если речь идет об относительно краткосрочной и спекулятивной торговле. Давайте рассмотрим преимущества и недостатки этого метода.

FAQ

Заключение

В этой статье мы рассмотрели основные фигуры технического анализа. Мы поговорили о методах их “прочтения” и поделились советами касательно поведения в конкретных рыночных ситуациях. Научившись определять графические модели, вы сможете лучше оценивать ситуацию на рынке, быстрее принимать решения и повысите свои шансы на успех. ✅

Автор статьи

Андрей Ходосок

Email Linkedin | Подробнее

Задать вопрос

Криптоэнтузиаст с 2017 года. Имеет опыт запуска платформы по токенизации активов, инвестиционного фонда, различных решений на базе технологии блокчейн. Подробная информация о редакции по 👉 ссылке.